TRIX - Triple Smoothed Average

A análise técnica é uma ferramenta essencial para os investidores que buscam compreender os movimentos do mercado. Entre os vários indicadores disponíveis, o TRIX se destaca como uma poderosa ferramenta de análise. Vamos explorar o que é o TRIX e como funciona.

O TRIX é um indicador de momentum desenvolvido para filtrar movimentos de preço insignificantes e destacar as mudanças mais significativas nas tendências do mercado. Foi desenvolvido por Jack Hutson na década de 1980 e se destaca por seu foco na análise da taxa de variação de uma série temporal.

O indicador foi projetado para ser uma evolução da Média Móvel Exponencial (EMA). Em sua essência, o TRIX utiliza três EMAs consecutivas para calcular a diferença percentual entre a terceira EMA e a EMA anterior. Essa abordagem visa proporcionar uma visão mais suave e filtrada dos movimentos de preço, eliminando flutuações insignificantes.

A primeira etapa do cálculo do TRIX envolve a determinação da EMA (Média Móvel Exponencial) de um conjunto de dados. A EMA é uma média que atribui mais peso aos dados mais recentes. A fórmula geral para calcular a EMA é:

EMA(i) = Preço(i) × α + EMA(i−1) × (1−α)

Onde:

EMA(i) é a EMA no período i;

Preço(i) é o preço no período i; e

α é o fator de suavização, geralmente calculado como 2/(N+1), onde N é o número de períodos.

A segunda etapa envolve o cálculo da EMA da EMA obtida na etapa anterior. Isso cria uma segunda média móvel exponencial. A fórmula para calcular a segunda EMA é semelhante à fórmula da EMA, substituindo os valores apropriados.

A terceira e última etapa é o cálculo da EMA da segunda EMA. Isso resulta na terceira média móvel exponencial, que é o TRIX. A fórmula é semelhante às anteriores:

TRIX(i) = Segunda EMA(i) × α + TRIX(i−1) × (1−α)

Onde:

TRIX(i) é o valor do TRIX no período i;

Segunda EMA(i) é o valor da segunda EMA no período i; e

α é o fator de suavização, geralmente calculado da mesma forma que na EMA.

A interpretação final do TRIX envolve calcular a diferença percentual entre a Terceira EMA (TRIX) e a EMA anterior. A fórmula é:

Esta diferença percentual é frequentemente usada para gerar sinais de compra ou venda, dependendo da direção e magnitude da mudança.

Esses três componentes formam o processo de cálculo do TRIX, proporcionando uma visão mais suavizada e filtrada da ação do preço.

O TRIX gera sinais de compra e venda com base nos cruzamentos da linha do indicador com a linha zero.

Quando o TRIX cruza acima da linha zero, isso geralmente é interpretado como um sinal de compra. Esse evento sugere que a tendência de curto prazo está se tornando mais forte e que os compradores estão ganhando controle.

Este sinal indica um possível movimento de alta no mercado. Os analistas podem considerar a abertura de posições longas ou a manutenção de posições compradas existentes.

Observação: a linha de cor laranja é uma EMA de 5 períodos que foi adicionada ao TRIX.

Se o TRIX cruza abaixo da linha zero, isso é geralmente interpretado como um sinal de venda. Indica que a força da tendência de curto prazo está enfraquecendo e que os vendedores podem estar ganhando controle.

Esse sinal sugere a possibilidade de um movimento de baixa no mercado. Os analistas podem considerar a abertura de posições curtas ou a liquidação de posições compradas existentes.

Além dos cruzamentos diretos, os analistas também observam divergências entre o TRIX e os preços. Uma divergência ocorre quando o TRIX mostra um padrão oposto ao movimento dos preços.

Por exemplo, se os preços estão atingindo novos picos, mas o TRIX está diminuindo, isso pode indicar uma divergência de baixa, sugerindo uma possível reversão de tendência.

A magnitude do cruzamento também é importante. Quanto maior a distância que o TRIX percorre acima ou abaixo da linha zero, mais forte é o sinal. Um pequeno cruzamento pode indicar uma mudança menos significativa na tendência.

Cabe ressaltar que a utilização eficaz do TRIX na análise técnica requer uma abordagem abrangente que vá além da simples observação desse indicador isoladamente. Embora o TRIX ofereça insights valiosos sobre a força e a direção das tendências, é crucial destacar a importância de combinar esse indicador com outros instrumentos analíticos para uma tomada de decisão mais robusta e informada.

A eficácia exige a contextualização dos movimentos de preços em relação às condições de mercado mais amplas e a combinação do TRIX com médias móveis, ou com outros indicadores podem fornecer essa contextualização.

Por fim, a utilização do TRIX como parte de uma estratégia de negociação eficaz requer não apenas uma compreensão sólida do indicador, mas também a aplicação diligente de práticas de gestão de riscos. A capacidade de preservar o capital e limitar as perdas é fundamental para o sucesso a longo prazo. Ao empregar o TRIX, lembre-se sempre de integrar uma abordagem rigorosa de gestão de riscos para garantir uma experiência de negociação sustentável e resiliente.